VinFast domine le marché des véhicules électriques de l'ASEAN, tandis que celui des véhicules à essence stagne.
PwC a constaté une hausse de 62 % des ventes de véhicules électriques dans l'ASEAN au cours des trois premiers trimestres de l'année. VinFast a vendu 110 362 véhicules en septembre, dont 94 % au Vietnam ; V-Green exploite environ 3 000 bornes de recharge, ce qui a suscité des débats sur le niveau de concentration du secteur.
Les ventes de véhicules électriques en Asie du Sud-Est progressent rapidement tandis que celles des véhicules à essence stagnent, mais le rythme d'électrification varie selon les marchés. Le Vietnam se distingue : VinFast y domine le marché avec 110 362 véhicules électriques vendus en septembre, selon les données de PwC, dépassant ainsi les plus de 70 000 véhicules électriques de BYD. La majorité des ventes de VinFast (94 %) ont été réalisées au Vietnam ; au troisième trimestre, 26 % des véhicules ont été acquis par des parties liées, d'après le rapport financier de VinFast.
Le Vietnam connaît une accélération inattendue, les marchés régionaux se polarisent.
« La croissance du Vietnam est assurément une grande surprise », a déclaré Akshay Prasad, directeur du cabinet de conseil Arthur D. Little, à Nikkei Asia. Les ventes totales de voitures au Vietnam (véhicules utilitaires et particuliers, électriques et essence) ont augmenté de 18 % entre janvier et septembre par rapport à la même période en 2024 ; les ventes de véhicules électriques ont quant à elles bondi de 84 %, selon PwC.
Au sein de l'ASEAN, PwC indique que les ventes de véhicules électriques ont progressé de 62 % sur un an au cours des trois premiers trimestres de l'année, mais leur pénétration reste inégale. La Malaisie et les Philippines sont à la traîne parmi les six plus grandes économies du bloc. Selon les données gouvernementales, en octobre, les véhicules électriques représentaient 4,5 % des nouvelles immatriculations en Malaisie, tandis que la moyenne régionale atteignait 17 % selon PwC.
Infrastructures de recharge : avantages locaux et risques de concentration.
Le manque d'infrastructures de recharge synchronisées constitue un frein important dans de nombreuses régions. Selon l'Association thaïlandaise des véhicules électriques, le pays est en tête avec 21 entreprises exploitant plus de 4 000 bornes de recharge publiques. Le Vietnam bénéficie d'une excellente note de PwC dans l'indice de préparation aux véhicules électriques de l'ASEAN et a dépassé son objectif cette année, d'après Yossapong Laoonual de l'Université de technologie de Thonburi.
À l'inverse, le Vietnam est le seul marché avec un opérateur principal unique : V-Green (filiale de VinFast) gère environ 3 000 stations de recharge. Cette concentration soulève des inquiétudes quant au risque de monopole, susceptible de freiner l'expansion du marché. Aux États-Unis, le réseau Tesla n'a étendu sa couverture qu'après que la Maison-Blanche a imposé l'ouverture de plusieurs stations « afin de faciliter la circulation de tous les véhicules électriques ». « Il s'agissait d'une intervention gouvernementale », a déclaré Yossapong, tout en suggérant le respect des normes techniques internationales pour un accès mondial au réseau.
D'un autre point de vue, selon Mohammad Mudasser, directeur des transactions chez PwC Vietnam : les utilisateurs rechargent principalement leurs appareils à domicile ou au travail, de sorte que le manque de bornes de recharge publiques ne constitue pas un obstacle majeur. « La praticité est essentielle pour l'avenir », a-t-il déclaré.
Chaînes d'approvisionnement fragmentées et le défi d'un « hub unique de l'ASEAN »
En matière de production, la fragmentation des chaînes d'approvisionnement constitue un point faible pour l'ASEAN qui souhaite développer la production locale. « Si chaque marché reste isolé, certaines entreprises devront se retirer ou cesser leurs activités », a souligné Akshay Prasad. Patrick Ziechmann (PwC) soutient que l'ASEAN devrait fonctionner comme un pôle automobile unique, malgré les faibles barrières commerciales intrarégionales actuelles. Selon lui, tous les pays souhaitent créer des emplois locaux et bénéficier de transferts de technologie, ce qui explique la persistance de la tendance à la fermeture des marchés.
Yossapong a proposé de répartir les rôles en fonction des atouts de chaque pays : l’Indonésie (nickel) pour les batteries, la Thaïlande pour les composants mécaniques et la Malaisie pour son expertise en électronique. « L’ASEAN peut coopérer », a-t-il déclaré.
L'influence croissante de la Chine ; les coentreprises avec des entreprises vietnamiennes.
Si VinFast domine le marché vietnamien, les marques chinoises occupent une position dominante sur de nombreux autres marchés de l'ASEAN. Plusieurs entreprises nouent des partenariats avec des sociétés vietnamiennes : Chery (Anhui) collabore avec Geleximco ; Wuling (Guangxi) avec TMT Motors. Mohammad Mudasser prévoit que d'ici cinq ans environ, le marché sera moins concentré avec l'arrivée de nouvelles marques chinoises.
En Thaïlande, autrefois surnommée le « Detroit de l'Asie », l'expansion rapide des marques chinoises met à rude épreuve la compétitivité des entreprises locales. « Nombre d'entreprises chinoises n'ont pas encore collaboré avec des entreprises thaïlandaises », a déclaré Yossapong, recommandant à ces dernières de renforcer leurs capacités en recherche et développement.
Tendances du marché : Malaisie, Indonésie, Thaïlande
Selon PwC, le marché automobile de l'ASEAN s'est contracté de 1,5 % au cours des trois premiers trimestres de l'année, principalement en raison du recul des ventes de véhicules à essence. Si la Malaisie a dépassé l'Indonésie en termes de volume de ventes au deuxième trimestre, la part des véhicules électriques reste faible. En octobre, ces derniers représentaient 4,5 % des nouvelles immatriculations, soit une hausse de 44 % sur un an, les ventes étant menées par BYD, Proton, Tesla, Zeekr et BMW. Proton prévoit que les véhicules électriques représenteront 22 % de sa part de marché cette année. Perodua (42 % des livraisons totales de véhicules) devrait se lancer sur le marché des véhicules électriques en décembre, ce qui pourrait stimuler la demande.
L'Indonésie, autrefois le plus grand marché, est confrontée à un rétrécissement de sa classe moyenne et à un durcissement des conditions financières ; le marché des motos électriques y est en plein essor. Selon l'Agence internationale de l'énergie, alors qu'environ 2 % des deux-roues étaient électriques l'an dernier, les tendances actuelles laissent entrevoir un potentiel de 30 % d'ici 2030. En Thaïlande, malgré une conjoncture économique difficile et un accès au crédit prudent (les banques restant réticentes face aux véhicules électriques), les immatriculations de véhicules électriques étaient déjà supérieures de 8 % au total prévu pour 2024 en octobre, selon l'association professionnelle du secteur.
Chiffres clés
| Cible | Données | Source |
|---|---|---|
| Chiffres de vente de véhicules électriques VinFast jusqu'en septembre. | 110 362 véhicules | PwC publie un rapport sur VinFast. |
| Part de marché des ventes au Vietnam | 94% | Rapport VinFast |
| Ratio des ventes aux parties liées (T3) | 26% | Rapport VinFast |
| Ventes de véhicules électriques BYD | Plus de 70 000 véhicules | PwC |
| Croissance des véhicules électriques en ASEAN (3 trimestres) | +62 % par rapport à la même période | PwC |
| Vietnam : Croissance du véhicule électrique (1–9) | +84% | PwC |
| Vietnam : Marché automobile total (1–9) | +18% | PwC |
| Malaisie : part des véhicules électriques (jusqu'à 10 %) | 4,5 % de nouvelles immatriculations | Gouvernement malaisien, PwC |
| moyenne régionale des véhicules électriques | 17% | PwC |
| ASEAN : Marché automobile (3 trimestres) | -1,5% | PwC |
| Thaïlande : Stations de recharge publiques | >4 000, 21 entreprises | Association thaïlandaise des véhicules électriques |
| Vietnam : Station de recharge V-Green | Environ 3 000 | Yossapong Laoonual |
| Indonésie : deux-roues électriques | ~2 % (année dernière) → 30 % (prévisions pour 2030) | AIE |
Conclure
VinFast domine le marché des véhicules électriques de l'ASEAN grâce à ses atouts nationaux et à son vaste réseau de bornes de recharge, dans un contexte de demande croissante mais fragmentée de véhicules électriques dans la région. Le défi pour la prochaine étape consiste à standardiser les infrastructures, à réduire la concentration des réseaux pour stimuler la concurrence et à coordonner les chaînes d'approvisionnement au sein du bloc afin d'accroître la production.