Les banques rivalisent pour proposer des certificats de dépôt à « taux d'intérêt super élevés ».

De nombreuses banques ont récemment intensifié l'émission de certificats de dépôt à long terme assortis de taux d'intérêt proches de 9 % par an afin d'attirer les fonds inactifs du public.

Sacombank (Banque commerciale de Saigon) vient d'annoncer l'émission de certificats de dépôt à long terme assortis de taux d'intérêt relativement élevés. En conséquence,Les clients souscrivant à des certificats d'une valeur nominale minimale de 10 millions de VND et d'une durée de 5 ans + 1 jour bénéficieront d'un taux d'intérêt pouvant atteindre 8,48 % par an, tandis que ceux dont la durée est de 7 ans bénéficieront d'un taux d'intérêt de 8,88 % par an la première année.

Par ailleurs, LienVietPostBank propose des certificats à moyen terme (18, 24, 36 et 60 mois) dont la valeur nominale est fixée à 1 million de VND, par tranches de 100 000 VND. Les clients peuvent investir le montant de leur choix, avec des taux d’intérêt pouvant atteindre 8,8 % par an.

L’émission de certificats de dépôt est également un moyen pour les banques de rééquilibrer leurs sources de capital afin de respecter le ratio requis entre les fonds propres à court terme et les prêts à moyen et long terme. Photo : PV.

Outre les certificats de dépôt à long terme comme ceux de Sacombank, allant de 5 ans + 1 jour à 7 ans, ou les certificats à moyen terme comme ceux de LienVietPostBank, certaines banques comme Viet A Bank proposent également des certificats à court terme, de 6 à 18 mois, avec un taux d'intérêt maximal de 8,2 % par an.

Commentant cette évolution, M. Nguyen Hoang Minh, directeur adjoint de la succursale de la Banque d'État du Vietnam à Hô Chi Minh-Ville, a déclaré :Conformément à la circulaire n° 06/2016, à compter du début de l'année 2017, le ratio des fonds propres à court terme utilisés pour les prêts à moyen et long terme par les banques est passé de 60 % à 50 %. Pour se conformer à cette réglementation, les banques doivent augmenter leurs fonds propres à moyen et long terme.

Parallèlement, de nombreuses banques de la région approchent du plafond du ratio de fonds propres à court terme utilisé pour les prêts à moyen et long terme. Elles vont donc certainement accroître leur mobilisation de fonds à moyen et long terme afin de garantir des liquidités suffisantes pour l'octroi de prêts. L'émission de certificats de dépôt constitue ainsi un moyen d'augmenter ces fonds propres à moyen et long terme.

Par ailleurs, selon M. Minh, cette initiative des banques vise également à répondre aux besoins de capitaux des projets qu'elles se sont engagées à financer à long terme. « C'est pourquoi, récemment, certaines banques ont demandé l'autorisation d'émettre un certain nombre de certificats de dépôt à long terme afin de lever des capitaux à cette fin », a déclaré M. Minh.

Pour approfondir l'analyse, le directeur général adjoint d'une banque par actions du Sud a déclaré que l'émission de certificats de dépôt par les banques vise également à augmenter le ratio CAR (le pourcentage du total des fonds propres de catégorie 1 et de catégorie 2 par rapport au total des actifs pondérés en fonction des risques de la banque, actuellement fixé à 9 %).

Actuellement, de nombreuses banques s'efforcent de se conformer à Bâle II. Par conséquent, outre les risques de crédit, elles doivent également maîtriser les risques de marché et opérationnels. Selon ce nouveau cadre réglementaire, le ratio de solvabilité (CAR) des banques vietnamiennes sera certainement bien inférieur à son niveau actuel. Pour atteindre le ratio de solvabilité requis par la nouvelle norme, les banques n'ont d'autre choix que d'accroître leurs fonds propres.

D'après les experts, une autre raison tient au fait que, même si les banques doivent verser des taux d'intérêt plus élevés que pour les placements traditionnels, attirer des capitaux par l'émission de certificats de dépôt renforce leur confiance dans leurs plans d'utilisation des fonds. En effet, la caractéristique principale de ce type de placement est que l'acheteur ne peut retirer les fonds avant l'échéance.

Toutefois, dans le contexte actuel, marqué par une concurrence de plus en plus féroce, les banques ont fait preuve de plus de flexibilité en permettant à leurs clients de transférer librement leurs certificats de dépôt auprès de la banque à tout moment.Si l'acheteur ne souhaite pas subir de décote lors du transfert de propriété (la banque facturera des frais pour un transfert anticipé), il peut nantir le certificat en garantie pour emprunter des fonds auprès de la banque.

Grâce à leur flexibilité et à des taux d'intérêt attractifs, de nombreuses banques indiquent avoir levé suffisamment de fonds et clôturé des comptes en quelques jours seulement. Cependant, les experts soulignent également que, même si ces taux sont supérieurs à ceux des comptes d'épargne à durée égale, les emprunteurs doivent examiner attentivement leurs options et n'ouvrir ces comptes que s'ils ont un projet précis d'utilisation des fonds.

Certains experts estiment que des taux d'intérêt aussi élevés sur les certificats de dépôt rendront difficile la stabilité des taux d'intérêt sur les prêts, notamment à moyen et long terme. Cela risque de compromettre l'objectif de la Banque d'État, qui est de stabiliser et de réduire les taux d'intérêt afin de soutenir les entreprises et l'économie.

Selon VNE